一、套利的两种形式
国际资金流动方式根据资金的使用时间或交易期限的不同，可以将其划分为国际长期资金流动和国际短期资金流动。
(1)国际长期资金流动
国际长期资金流动，是指期限在1年以上的资金的跨国流动，包括国际直接投资、国际间接投资和国际信贷三种形式。
①国际直接投资是指那些以获得国外企业的实际控制权为目的的国际资本流动，主要以三种形式进行：
一是采取独资企业、合资企业和合作企业等方式在国外建立一个新企业;
二是收购国外企业的股权达到拥有实际控制权的比例;
三是利润再投资。
②国际间接投资也就是国际证券投资，是指在国际证券市场上发行和交易中长期有价证券所形成的国际资本流动。这些有价证券包括优先股股票、普通股股票、政府债券、企业债券以及一些国际组织发行的债券等。
③国际信贷主要包括政府信贷、国际金融机构贷款、国际银行贷款和出口信贷等。
(2)国际短期资金流动
国际短期资金流动，是指期限为一年或一年以下的跨国资金流动。资金流动包括贸易资金的流动、套利性资金的流动、保值性资金的流动以及投机性资金的流动四种类型。
①贸易资金的流动是最传统的国际资金流动方式，早期的国际资金流动多以这种方式出现。
②套利性资金的流动是利用各国金融市场上利率差异与汇率差异进行套利活动而引起的短期资本流动。
保值性资金的流动又被称为避险性资金流动或资本外逃，它是指金融资产的持有者为了资金安全而进行资金调拨所形成的短期资金流动。
投机性资金的流动，是指投资者利用国际市场上金融资产或商品价格的波动，进行高抛低吸而形成的资金流动。
二、套利的计算
以下是期货价差交易的一些方法：
跨期价差交易：在同一市场上，同时买入和卖出不同到期日的合约。这种交易方法通常用于分析同一品种在不同时间段内的价格波动情况。
跨品种价差交易：在同一市场或不同市场上，同时买入和卖出不同品种的合约。这种交易方法通常用于分析不同品种之间的价格关系，如商品之间的替代关系或补充关系。
跨市场价差交易：在不同市场上，同时买入和卖出相同品种的合约。这种交易方法通常用于分析不同市场之间的价格关系，如国内外市场之间的价格差异。
统计套利：通过对历史数据进行分析，找出价格波动规律，并根据这些规律进行交易。这种交易方法通常需要大量的数据分析和计算，需要具备一定的统计学知识。
三、套利条件
下单里有套利指令，同时选在2个合约，一买一卖，如果是蝶式套利，更复杂些。跨期套利按照单边，高的收。 跨期套利 跟正常的开平仓没什么区别 ，只是下指令的时候需要同步条件单达成交易的。以M1301 1209 为例 假设价位09合约为3800 ， 01合约为3750 ，下单的时候就设成买入01合约卖出09合约。
四、如何计算套利区间公式
区间网格：区间网格是设置一个区间，当市场价格在区间内震荡时低买高卖，智能套利。策略在一定区间内挂单，可减少极端行情带来的损失，适合中长线趋势不明显的震荡行情。
无限网格：无限网格在区间网格基础上改进，允许没有上限和下限，网格随市场趋势自动移动，根据您投入资产规模智能规划低买高卖。如遇极端行情，需等回调/反弹后获取套利。无限区间更适合有中长线上涨或下跌趋势的震荡行情。
五、套利的公式
固定汇率制的国家bp线是否移动，要看固定汇率国家所盯得那个国家的汇率，利率。
比如A国货币紧盯B国货币，汇率固定为1：2。根据资本流动的套利公式， 1个单位A国货币 乘 A国利率 = 1单位A国货币所兑换B国货币 乘 B国利率 固定汇率下1单位A国货币所兑换B国货币是不变的，但如果B国利率变动就会影响均衡的 A国利率水平，也就是bp线的位置。
再比如B国采取浮动汇率，和C国最开始利率比是1：2，那么有 1个单位A国货币 乘 A国利率 = 1单位A国货币所兑换B国货币 乘 B国利率 =（1单位A国货币所兑换B国货币）所兑换的C国货币 乘 C国利率 也就是最开始A国利率是C国4倍才均衡 现在B、C国汇率变成1：3，那么就要A国是C国利率6倍才均衡。
这样，如果仅考虑A、C国之间的关系，bp线位置又要变化了。从1：4到1：6。 如果我们把C国想象成除A、B国之外的世界市场， 那么A国BP线变动就要受除B国汇率、利率外，其他国家汇率、利率政策的影响。
在开放的世界经济中，各国经济息息相关，不会有永恒不变的BP线。